先進封裝，這個由台積電CoWoS引領的技術，是一盤「只有」台灣設備商能吃的商機嗎？外來者的跨海競爭，已悄然在眼前拉開序幕。
「這幾年，台灣在半導體產業的位置提升很多，我也開始有危機感了，韓國應該要更努力！」說話的人，是韓國設備廠AP Systems董事長鄭起老，他說話的地點，不是韓國，而是台灣的國際半導體展（Semicon Taiwan）現場。
九月十一日，商周在南港展覽館，直擊這場名為「韓台半導體供應鏈合作論壇」的現場。與會者都是韓國重量級設備商，其中，AP Systems是三星的核心供應商、東進世美肯是韓國第一家量產光阻劑的業者、周星工程是專攻化學氣相沉積（CVD）的設備商、Zeus是高頻寬記憶體（HBM）的清洗機商。
台積85％市占率成巨大磁吸
展場內，我們更發現，今年不僅有韓國專區，三星子公司、韓國最大半導體設備商SEMES，更是罕見參展；而三星的勁敵、海力士的設備供應商韓美半導體也沒缺席。這家專為海力士生產HBM設備的業者，去年獲利增逾六倍、股價一度飆漲近兩倍。
韓商聚集台灣，原因就在於：全球的先進封裝市場，光是台積電一家業者，就掌握八成五的超高市占率，這形成巨大磁吸效應，吸引各國設備商搶食。
不只量，先進封裝的技術本質，也還在進化。
據台積電規畫，CoWoS之後，還有面板級封裝（CoPoS）技術，屆時也需要新的材料與設備，一位設備商高層說，韓商儘管起步較慢，但只要掌握新技術、願意配合台積電要求，仍可能吃到下一波紅利。
除了市場，時局，也讓韓商必須轉向：因為，過去他們仰賴的中國市場，在地緣政治延燒之下，市場空間已越來越小。
「中國用十年的時間，趕上韓國用二十年發展起來的設備！」設備代理商蔚華科技董事長秦家騏談的，就是二○一八年以來美國對中國發動晶片戰爭後，中國被逼出來的設備自主力。
時至今日，一位產業分析師告訴我們，中國去年的半導體設備自給率約在一三％到一五％，而外資券商大摩預估，明年這個數字，有望提升到二五％。
中國的自主，壓縮了韓國設備商在對岸的市場，而川普重返執政，更進一步引發韓國半導體業對中國後市的恐慌。
據韓國政府統計，二二年，韓商在中國半導體的淨投資額高達五十二億美元，去年，卻雪崩式滑落至負十三億美元。對韓商而言，下一步資金該往哪裡去？放眼望去，全球先進製程、先進封裝的交會點，就是台灣的台積電。
韓商兩招攻台但短期難搶單
韓商爭搶台積CoWoS大餅，是未來式嗎？答案是：已是現在進行式。
商周調查，韓國設備商攻台的策略，可分為兩條路徑，第一條路，是透過代理商切入市場，同時外包後續維修。像AP Systems就是與韓商景旺的台灣分公司合作，由後者將前者的設備代理到台灣，一名晶圓廠主管指出，AP Systems的設備已賣進台積電。
第二條路，是策略聯盟。韓商仍會透過代理商，例如明遠精密這樣的設備商進行銷售，前期維護則由韓方親自處理；等保固期過後，明遠精密便接棒，扮演零組件第二供應商的角色，承接後續的零件更換與維護。
當韓商攻台已是既成事實，下一個問題：近年備受市場關注、以台灣設備商為主的「CoWoS小金雞」，生意將會被侵蝕嗎？我們發現，韓商的「歷史包袱」，使其很難在短期內爭搶台灣設備商訂單。
一名台灣設備主管透露，早在面板時代，韓國的面板廠就屢次指使旗下設備商，假借與台廠合作之名、行偷技術之實，「他們會問得很深，搞懂我們怎麼做的，」沒過多久，就發現對方的設備，也採用相似技術，讓他日後對韓商非常提防。
對技術保密看得比什麼都重要的台積電，看待韓商，難免也會有同樣的提防心態，「其實……台積電不太喜歡用韓國廠商（的設備），因為那是一個封閉的生態。」一名台灣設備業者向商周指出。
「我們為了CoWoS搞了十年，韓國人能跟台積磨那麼久嗎？」這位業者說，台積電常一次給三、四個開發案，哪個會採用？何時會有訂單？都無法確定，過去十年，台廠就是靠著這股韌性、走到今天，換言之，面對韓商的競爭，信任與韌性，將是誰能勝出、或敗下陣來的關鍵因子。
