掌握「70% 高股息 + 30% 成長股」策略 提升資產價值！

現在就入手鋒裕匯理高股息成長策略

股神巴菲特著名的「雪球理論」，已是經典投資法則之一：以濕雪比喻投資報酬率，雪球代表資產，「時間」則是投資重要因素。只需選對坡道（具長期競爭優勢的好公司），盡早開始投資，就可望如滾雪球般，將資產越滾越大。

「掌握價值、發掘潛力」高股息策略 驅動投資成長關鍵

滾雪球式投資法的好處在於：在投資期間內，只要買進並繼續持有，收取利息與股利，將受惠於公司的長期增值；且投資整體市場、長期持有，可享穩定的額外被動收入，是最適合一般大眾的投資法。此外，長期持有具競爭優勢的投資標的，掌握價值加上時間複利的威力，將能累積可觀財富。

不過市場多變，如何讓價值投資與複利發揮更大綜效？「掌握價值、發掘潛力」的「70%高股息+30%成長股」高股息成長策略^[1]，便是替財富成長增添柴火的最佳動能。

不同坡道的投資組合 擴大滾財富雪球的力道

眾所皆知，高股息投資策略是長期投資人追求穩定現金流的方式之一。但財富雪球要越滾越大，不能只選單一坡道，需搭配更積極靈活的資產配置；尤其隨永續議題興起，投資人更趨落實將ESG原則融入於投資策略，不僅有助推動社會進步，還可體現穩健的財務回報。

有鑑於此，領先業界，發行全台首檔「全球投資等級綠色債券基金」、「新興市場綠色債券基金」、「全球淨零碳排企業債券基金」的Amundi鋒裕匯理近期全新推出「鋒裕匯理基金環球股票入息ESG (原名稱: 鋒裕匯理基金環球股票永續入息) (基金之配息來源可能為本金)」，聚焦全球永續股票，深掘投資價值，以ESG淬鍊的高股息成長策略^[1]，為投資人提升回報潛力。

有別一般的高股息策略，Amundi鋒裕匯理採取「70%高股息股 + 30% 成長股」的策略。70%「股息支柱者」為高股息股 - 鎖定持續配發高於產業平均或增加股息的公司，這類型公司的平均股利率約為4.27%；30%「股息潛力派」為成長股 - 配發股息較低，但具強勁獲利潛力的公司，平均股利率為1.18%^[2]。

換句話說，藉由70% 高股息股票，諸如像義大利國家電力公司 (股利率6.39%)、IBM (股利率3.84%) 等持續支付高於產業平均或不斷增加股息的公司^[2]，為投資人提供穩定的現金流，有助於長期財務規劃；30% 成長股則瞄準當前絕對股息支付值雖較低，卻具備強勁資本增值潛力，像是耳熟能詳的微軟、台積電^[2]等，發揮雙效合擊的綜效，也藉由不同坡道的組合，擴大財富雪球的力道！

進一步看，投組配置涵蓋全球產業，能分散風險並捕捉各產業的增長機會。以平均報酬而言，高股息成長策略^[1]更經得起升降息循環考驗，優於高股息及全球股票。

正因金融市場反映的是未來，在價值投資及複利的雙重基礎上，加乘「掌握價值、發掘潛力」的「70% 高股息 + 30% 成長股」高股息成長策略^[1]，可望協助投資人更精準佈局，於股市波動中保持冷靜，把握長期增值機會。

本基金投組資產配置

申購請洽：中國信託商業銀行、玉山銀行、台中銀行、台新銀行、台灣企銀、國泰世華商業銀行、第一銀行、渣打銀行、華南商業銀行、華泰銀行、陽信銀行、聯邦銀行

[1]資料來源：鋒裕匯理投信，藉由70%高股息搭配30%成長股的多元佈局策略，滿足每年所設定的具競爭力 (高股息) 收益目標，並掌握報酬潛力，資料日期: 2024/6/30。

[2]資料來源：鋒裕匯理投信，平均股利率系針對投組中所有高股息公司 (股息支柱者) 與成長股公司 (股息潛力派) 分別計算。資料日期：2024/6/30。以上提及公司僅為基本面分析舉例說明，非必然持股/債及個別有價證券之推薦或買賣建議。投資人申購本基金係持有基金受益憑證，而非本文提及之投資資產或標的。

關於Amundi 鋒裕匯理

Amundi 鋒裕匯理資產管理是歐洲領先、全球前10大資產管理公司^[1]，為超過一億名客戶，包含零售、機構和企業客戶提供一應俱全的儲蓄和投資解决方案，涵蓋主動和被動管理，並橫跨傳統或實質資產。

憑藉六大國際投資中心^[2]，Amundi 鋒裕匯理資產管理不論在金融或金融延伸範疇都展現出卓越的研究能力和對責任投資的長期承諾，是資産管理領域的關鍵參與者。

Amundi 鋒裕匯理資產管理是法國農業信貸集團的子公司，並於證券交易所上市，在超過35個國家及地區僱有5,500名員工，為客戶提供專業及精闢的投資建議。目前所管理的資産規模為2.2兆歐元^[3]。

Amundi鋒裕匯理資產管理，值得信賴的合作夥伴，時刻以客戶和社會利益為本。

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[1]資料來源：2024年6月出版之IPE《500大資產管理公司》，資料日期2023年12月之資產管理規模。
[2]投資中心：波士頓、都柏林、倫敦、米蘭、巴黎、東京。
[3]資料來源：Amundi鋒裕匯理資產管理，資料日期：2024/9/30。 

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本境外基金經金管會核准或同意生效，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。有關基金應負擔之費用（含分銷費用）已揭露於基金公開說明書及投資人須知，本公司及銷售機構均備有基金公開說明書（或中譯本）或投資人須知，投資人亦可至境外基金資訊觀測站(www.fundclear.com.tw) 中查詢。本文提及之經濟走勢預測不必然代表本基金之績效，本基金投資風險請詳閱公開說明書。指數舉例僅為投資參考，惟投資人無法直接投資該指數，指數報酬不代表基金之績效表現/到期殖利率不代表基金報酬率，過往績效不保證未來結果。
基準日為每月最後一個營業日，除息日為每月第一個營業日；只要在基準日當天或之前買入並於基準日仍持有，即可領取當月配息；當月含息報酬率係以Lipper系統計算之含息累積報酬率(假設配息滾入再投資)。所稱營業日係指盧森堡當地之營業日。以上配息基準日和除息日為預定規則，惟實際之基準日與除息日仍以盧森堡實際公告日為準。配息率並非等於基金報酬率，於獲得配息時，宜一併注意基金淨值之變動。配息股份將分配所獲近乎所有之淨投資收入，且可能得分配資本利得(包括已實現及未實現者)及本金，配息金額之決定係綜合考量未來12個月基金投資組合之股利率預估、外匯避險收入、全年度基金主要投資市場展望與資本利得機會以及基金成立迄今之年化總報酬率後，制定該年度之年化配息率目標。基金投資之企業，其股息配發時間及金額將視個別企業之決定（如部份企業可能決定每季或一年配發一到二次）。基金的配息可能由基金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部份，可能導致原始投資金額減損。基金配息率不代表基金報酬率，且過去配息率不代表未來配息率；基金淨值可能因市場因素而上下波動。本基金進行配息前，未先扣除行政管理相關費用。本基金配息前未先扣除應負擔之相關費用，最近12個月內由本金支付配息之相關資料，投資人可向總代理人查詢；或參考本公司網站(https://www.amundi.com.tw)。
基金投資涉及投資新興市場部份，因其波動性與風險程度可能較高，且其政治與經濟情勢穩定度可能低於已開發國家，也可能使資產價值受不同程度之影響。依中華民國相關法令及金管會規定，基金直接投資大陸地區有價證券僅限掛牌上市有價證券及銀行間債券市場，且不得超過該基金淨資產價值20%，故本基金非完全投資在大陸地區有價證券，另投資人亦須留意中國市場特定政治、經濟與市場等投資風險。本基金為股票型基金，主要投資於全球各地公司之股票，包括新興市場及具支付股息潛力者。依本基金之投資標的與策略及本基金之風險因素，判斷本基金風險報酬等級為RR4。風險報酬等級係總代理人參酌兩個面向予以分類等級：(一)中華民國證券投資信託暨顧問商業同業公會「基金風險報酬等級分類標準」編製。(二)本公司定期進行基金風險報酬等級評估流程，考量市場綜合風險與個別基金於長期市場狀況下之淨值波動性。 考量本基金之投資目標，本基金可能適合的投資人類型如下：(一)尋求藉由投資於全球各地公司之股票，包括新興市場及具支付股息潛力者，並注重ESG績效表現，以達成中長期資本增值之目標，願意承擔中高度價格波動(以上)的投資人。(二)預計持有投資時間為中長期。惟新興市場與非投資等級債市仍會因市場干擾而波動，投資人須依個人風險承受度衡量相關商品比重。本基金以有助於實現環境目標及具有環境、社會或治理特性的證券為投資重點，故為ESG主題之基金，相關風險包括：ESG(或永續發展)主題基金之投資風險、目前ESG評鑑方法及資料之限制、缺乏標準之分類法、投資選擇之主觀判斷、對第三方資料來源之依賴等。有關基金之 ESG資訊，投資人應於申購前詳閱基金公開說明書或投資人須知所載之基金所有特色或目標等資訊，相關ESG資訊及最新盡職治理報告可至本公司網站(https://www.amundi.com.tw)或至境外基金資訊觀測站(www.fundclear.com.tw)之ESG基金專區查詢。

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