年假結束重返個自的崗位,無論是生活或是面對工作、投資理財的心情都要以一種嶄新的態度持續下去。為因應春節期間支出多樣且金額又多,民眾通常會預留較多現金在身邊以備不時之需,因此年後的財務檢視、重整,可是和年底的投資組合檢查同等重要,年後的理財不外乎把握富蘭克林的國民理財術,秉持簡單、穩健、均衡三大原則,不和機會擦身而過。

猴年財運要延續搶進新興國家固定收益型基金

持續理財是每個國民邁向財富自主的必要作為,經過年節期間隨心所欲花錢後,現在正好適合重整旗鼓,好好把握近期金融市場回檔修正的機會,檢查並集合剩下的資金,單筆投資為新一年的理財立下好的開始。

新年伊始,金融市場以震盪拉開序幕,市場恐慌之際,資金多流向債市避險,2月美銀美林針對全球81位固定收益型基金經理人的例行調查結果就顯示,除了日本及邊陲國家公債之外,所有的債券多空指數(Bull-Bear Index)均呈現上升的現象(意即相對看多或減碼程度降低)。

其中新興國家債市在中國經濟可望回穩以及聯準會鴿派態度的提振下,已連續三個月獲得經理人加碼*,對照國際金融協會(IIF)在1月底的估算,全球資金也是呈現連續三個月淨流入新興國家債市的趨勢。

美歐公債於市場震盪時,雖然較容易有好的表現,但是殖利率過低,投資效益缺乏吸引力,反觀今年以來新興國家中,例如印尼、馬來西亞等,分別因降息與執行寬鬆政策而刺激當地公債走揚,顯示當地債還是較能發揮國內基本面優勢,加上當地貨幣計價債券殖利率普遍優於美元計價債券,相較於工業國公債極低或負殖利率,擁有更廣泛的收益面機會。

股債各有所好定期定額勝率皆高

現階段若是擔心單筆投資過於積極,其實最簡單的作法,便是不間斷的採取定期定額策略,也是新年加持財運滾滾來的策略之一,每月定期定額投資全球股市或是新興債市,都有不錯的報酬與致勝率。

定期定額投資全球股市3年的平均報酬率為18.4%,出現正報酬機率是85%,把標的換成新興債市,成績也相當穩健,3年的平均報酬率有14.7%,正報酬機率更是高達95%,如果再多點耐心,延長定期定額的時間,無論報酬率或是出現正報酬率的機率都有顯著的提升。

每月定期定額投資各期間平均報酬率和正報酬機率

財運滾滾來 先從理財開始

資料來源︰理柏資訊,原幣計價,截至2016/1/31。定期定額理柏資訊假設每月1日扣款、遇例假日則以次一營業日計算。例如:三年期之累積投資成果係假設自2013/2/1起(含)每月1日扣款,共計扣款36次之截至2016/1/31止計算而得之歷史報酬,其他期間之累積投資成果以此類推。投資人因不同時間進場,將有不同之投資績效,且過去績效不代表未來績效之保證。投資報酬率以累積投資成果除以投資成本簡單計算,暫不考慮時間價值。

*美銀美林證券調查:於2/6~2/10針對81位全球固定收益型基金經理人進行調查。

由於高收益債券之信用評等未達投資等級或未經信用評等,且對利率變動的敏感度甚高,故本基金可能會因利率上升、市場流動性下降,或債券發行機構違約不支付本金、利息或破產而蒙受虧損。本基金不適合無法承擔相關風險之投資人。本基金較適合投資屬性中風險承受度較高之投資人,投資人投資以高收益債券為訴求之基金不宜占其投資組合過高之比重,投資人應審慎評估。基金的配息可能由基金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部份,可能導致原始投資金額減損。本基金進行配息前未先扣除應負擔之費用。由本金支付配息之相關資料已揭露於本公司網站,投資人可至本公司網站(http://www.Franklin.com.tw)查閱。本公司所提供之資訊,僅供接收人之參考用途。本公司當盡力提供正確之資訊,所載資料均來自或本諸我們相信可靠之來源,但對其完整性、即時性和正確性不做任何擔保,如有錯漏或疏忽,本公司或關係企業與其任何董事或受僱人,並不負任何法律責任。任何人因信賴此等資料而做出或改變投資決策,須自行承擔結果。本境外基金經金融監督管理委員會核准或申報生效在國內募集及銷售,惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益;基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外,不負責本基金之盈虧,亦不保證最低之收益,投資人申購前應詳閱基金公開說明書。【富蘭克林證券投顧獨立經營管理】投資基金所應承擔之相關風險及應負擔之費用(含分銷費用)已揭露於基金公開說明書及投資人須知中,投資人可至境外基金資訊觀測站(http://www.fundclear.com.tw)下載,或逕向本公司網站(http://www.Franklin.com.tw)查閱。本文提及之經濟走勢預測不必然代表本基金之績效,本基金投資風險請詳閱基金公開說明書。主管機關核准之營業執照字號:101年金管投顧新字第025號 台北市忠孝東路四段87號8樓 電話:﹝02﹞2781-0088 傳真:﹝02﹞2781-7788  http://www.Franklin.com.tw